区块链带来的大变局：中小商业银行在面临挑战，甚至很严峻

10月24日，一个平凡的日子，大大的一番讲话，轰动了全媒体。区块链的概念，从备受诟病的边缘话题瞬间成为争相报道的热门。在这个至关重要的档口，区块链被推上台面，除了引起区块链行业的热潮外，势必会有新的变局发生。

虽然在区块链行业里折腾了两年半，历经舆论聒噪、创业投资坎坷，但在面对突如其来的区块链利好，平静的似乎有些无动于衷。原因是，区块链作为一场技术浪潮、协作革命，自身能把握的绝对机会，并不算多，毕竟它更多是集“政务、民生、实体”于一体的宏大工程。但乐观的是，自己坚守的分布式商业，由于政策性利好，又狠狠的往前迈了一大步。

做生意就像种庄稼，最要紧的是关注天气变化。天气就是政策变化、产业结构异动、需求增减、资金流向和人才配置等。区块链的高潮迭起，同样会在这五个方面形成新变局，比如政府对区块链加大扶持力度、区块链概念股的疯涨、区块链技术人才需求激增、数字金融崛起、实体企业数字化转型等，都将在接下来的三五年里形成新赛道。

当然，从过去区块链概念的敏感、到现在被奉为香饽饽，背后一定蕴含了诸多缘由。在我看来，无非三个原因——

1、人民币数字化和国际化。

人民币的数字化是历史必然，移动支付盛行后，纸币和银行系统就面临了互联网金融的挑战，2017年马云呼喊“无现金日”时，蚂蚁金服还被央行约谈；而人民币国际化，则是国家“一带一路”大战略和Libra热潮刺激下的双重结果。

2、社会治理效率的需要。

技术的最大作用是提升效率，而庞大的社会治理体系亟需技术赋能，提了近10年的“智慧城市”概念，在组织协作上亟需区块链技术的加持，尤其是当下的金融体系和民生领域，亟需区块链技术的赋能。

3、实体经济与民间资金的互动。

一边是实体企业融资难，一边是老百姓不敢投资，这种价值不对称长期困扰着实体经济的前进，核心原因是两者间缺少一个效率更高的信任体系。前几天李国庆夫妇互怼事件，很少人关注到“李国庆带走家中1.3亿现金”这个细节，说者无心，听者有意，虽然是自己的合法财产，但这么大体量的现金存放在家里，还是给人提了个醒：民间资金的流通效率有待提高。

中国互联网发展，经历了两个黄金十年（1995-2005和2005-2015），这期间，政府的态度，一直是让民营企业放手大干，并做好政策服务。而在这一波的区块链浪潮下，政府主导方向和规则、企业做好产业落地，已经说明区块链的发展路径不会沿袭互联网的路数，这是信息互联网时代和价值互联网时代的最大不同。

放眼望去，区块链声浪阵阵，而这场旷日持久的技术热潮，已经很明显地分为了主次两个战场——

第一、主战场的主角是正规军，竞争关系表现为：主权政府之间的金融权争夺、巨头公司之间的产业较量。

第二、次战场的主角，更多是边缘群体的小打小闹，即狭义区块链圈子（通证圈、链圈、矿圈、币圈、盘圈）的转型。

主战场和次战场的实力是不可同日而语的，但两者之间又存在一定的竞合关系，所以，围绕立场和利益的多方博弈，将会成为一个持久的命题。每个主体都需要在这个复杂的象限图里找到自身的位置，摆正就是机会，偏移就是风险。

由于主次战场的脉络渐渐清晰，由此而形成的产业机会就出现了，限于篇幅，仅仅说一下个人观点，仅作为决策参考——

1、基于“哈耶克货币中性理论”的数字货币幻想，宣告破灭了。

DCEP（Digital Currency Electronic Payment）作为央行发行的电子货币，其货币地位不容挑战，原因很简单，除了政府，世界上还没有哪个组织能兑付极限状态下的社会性风险，这也是政府存在的意义。

2、中小商业银行在面临挑战，甚至很严峻。

区块链技术的点对点传输特性，本质就是“去中介化”，DCEP采用的是中央银行和商业银行的双层运营体系，目前中小商业的商业模式还太粗暴，资本补给源不够，服务能力有待提升，发展路径和模式不清晰的，将最快面临数字金融的冲击。

3、互联网巨头的缝隙已经显现。

大家转向下沉市场寻找新流量，已经说明互联网的红利期已过，所谓的“社区电商”、“私域流量”，都是线上流量成本高昂的表现，也从侧面说明用户主权在进一步回归，而基于用户关系的协作，只有借助区块链技术和分布式商业模式，才会有胜出的可能。随着用户的数据所有权意识越来越普及，中心化服务器运营商也将受到分布式存储的冲击，而这才是惊动互联网巨头们的真正力量。

4、浩荡的币圈像麻将馆一样，“势力范围”越来越小。

交易所和钱包的作用越来越趋同，但都将面临转型，接下来，转型为数字资产（Digital Assets）（记住！不是“数字货币”）的流通和理财平台是唯一出路。其它“纯发币”项目只能被归为“剿匪行列”，基于币圈客户的卖水业务，也将因为失去价值支撑而前途渺茫。你想了，“区块链大会重叠率”（参与区块链大会的用户重合度）那么高，已经说明业务难以为继。

5、公链和联盟链技术方迎来大利好。

技术是第一生产力，政策带动的to G和to B技术服务，只要做好现金流，就有可能借助成熟的资本市场（关注：科创板）成长为独角兽。

6、实体企业的机会在分布式商业改造。

分布式商业是一个综合概念，涵盖了区块链技术、通证制度设计、分布式社区搭建和分布式金融拓展。广大企业主应该围绕自身业务场景的优势，积极拥抱“分布式商业”，翻越“融资难、管理难和卖货难”的三座大山。

7、老百姓的机会在于认知提升。

广大用户需要利用认知窗口期，及早搞懂区块链常识，建立数字金融意识，及早积累起自己的数字资产，包括IP、内容、行为数据、优质项目的权益等，要像以前关注房子、铺子一样，结合自身优势，找到下一个窗口的位置。

合合分分、风来风去，资产的流动性本质，从未改变过，而一旦资产加注了技术，其流动效率会指数级提高。所以，不必惊恐于自己被潮流推动的焦虑感，这只是世界在前进中的一种节奏和韵律，所幸的是，该节奏和韵律是用技术代替冷兵器而弹奏的。面对这场大变局，我们要相信技术的善意，并把这份善意分享给你的周遭，则善莫大焉！